9-7.74=15.85(年)РC.在B条件下,该银行的所有者权益变为;Р所有者权益=(20+148.49+273.581)-(100+201.39+108.22)=32.461(百万元)Р减少了17.539百万元(50-32.461=17.539)РD.当利率上升2%后,该银行的所有资产市场价值变为409.04百万元,负债变为391.32百万元(计算如上),此时的所有者权益变为;Р所有者权益=409.04-391.33=17.72(百万元)Р由于该银行的所有者权益仍然大于零,所以它仍然具有偿付能力。但由于该金融机构在利率上升2%,净值(所有者权益)急剧减少,使得该银行的偿付能力减弱,银行管理者应该对这一问题引起重视。Р第五章、利率风险和管理(下)Р一、名词解释Р久期Р利率敏感性Р修正的久期Р 4.久期缺口Р 5.杠杆修正的久期缺口Р二、单项选择题Р 1、久期与到期日的关系( )Р A.DB≤MB B.DB<MBР C.DB≥MB D.DB=MBР 2、期限为一年,面值为1000元,利率为12﹪每半年付息的债券的久期为( )Р A . 1年 B. 0.878年Р C. 0.12年 D. 0.7358年Р 3、期限为2年,面值为1000元的零息债券的久期为( )Р A.1.909年 B.1.878年Р C.2年 D.2.709年Р 4、债券为永久性公债,面值为1000元,其久期为( )Р A.10年 B.13.5年Р C.12.5 年 D.14.5年Р 5、债券的久期为8.23年,收益为8﹪,其修正的久期为( )Р A.9.37年 B.6.72年Р C.8.23年 D.7.62年Р 6、债券的票面利率越大,久期( )。Р A.越小?C.越大Р C.不变?D.不确定Р7、当债券的到期日不断增加时,久期也增加,但以一个( )速率在增加。Р A.递增?B.不变РC.递减?D.不确定
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