的提高 5.金融体系自由化影响深远,对银行风险管理、资产负债管理能力提出了更高的挑战利率市场化改革对美国银行业的影响 1.美国利率市场化后银行存贷款利率的变化。利率管制的放开增强了银行存款利率变动的弹性 2.美国利率市场化后银行资产负债结构的变化。在利率市场化改革后,银行体系保持较高的资产使用效率,贷款占资产比重平稳上升,贷存比不断提高日本利率市场化存贷款业务的下降,直接导致日本实行利率市场化。存款方面: 相继引进利率场连动型定期存款、市场利率连动型定期存款、流动性存款,最终完成了存款方面的市场化。贷款方面: 短期贷款利率由平均融资利率决定、长期贷款利率由短期贷款利率加上一定的利差形成, 实质上,这种贷款利率已经是市场化的贷款利率了。从1985 ~1991 年,日本政府用极短的时间完成了上述过程,展示了极高的效率。韩国利率市场化从1981 ~1989 年韩国完成了利率市场化的过程。韩国是为了适应经济发展和对外贸易的需要,而开始进行利率市场化改革的。 1981 年开放商业票据的利率管制是利率市场化的开端,一直到 1989 年结束。但是由于此过程的盲目性,而导致通货膨胀、经济停滞、劳资纠纷加大等等恶劣后果,韩国央行迫不得已从新实行利率管制。韩国的利率市场化以失败告终。根据上述国家的实践经验可以看出,利率市场化对于商业银行的经营模式、盈利模式都产生了巨大的影响,利率市场化一方面提高商业银行对于利率的自主性,使银行能够根据自身条件和外部环境灵活地确定利率,能够增强商业银行的适应市场变动的能力。但是另一方面由于利率不再受到管制,银行获得资金的成本上升;再加上银行间以及银行与其他非银行金融机构的竞争程度也在提高,会导致银行利润率下降。利率市场化使得利率的波动性增强,这增加了银行对于利率的定价、利率结构等方面的风险,甚至还有可能会导致银行危机的出现。利率市场化对大型商业银行的影响
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